Herausforderungen bei der Kapitalanlage von Stiftungen und NPOs

Abgrenzung zu Privatpersonen und Überschneidungen mit
konservativen Anlegern. – In unserem 5.
Anleger-Spezial-Podcast sind Stefan Duus und Oliver Brunner zu
Gast bei Klaus Naeve. Stefan Duus ist Teamleiter im Wealth
Management und Leiter des Kompetenzteams Stiftungen & NPOs
bei Berenberg. Oliver Brunner ist Leiter des Bereichs
Portfoliomanagement Multi Asset Income & ESG ebenfalls bei
Berenberg. – Stiftungen und Non-Profit Organisationen (NPOs)
haben schon aufgrund ihrer Satzungen und steuerrechtlich
Besonderheiten zu beachten. Wie unterscheiden sie sich in ihren
Bedürfnissen und Voraussetzungen von privaten Anlegern? Und wo
liegen ihre Schwerpunkte als Investoren? – Wir befinden uns
mitten in der Dividendensaison. Welche Bedeutung haben Dividenden
für Stiftungen und NPOs? – 2023 ist eine Stiftungsrechtsreform in
Kraft getreten. Bis dahin durften Stiftungen nur ordentliche
Erträge nutzen. Was genau hat sich geändert? Warum wurde das
angepasst? – Ein großer Trend bei Anlegern ist die Anlage in
Private Märkte. In welchem Maße eignen sich auch Private Equity
und Private Debt? – Nachhaltigkeit hat bei Stiftungen und NPOs
häufig einen hohen Stellenwert und ist satzungsgemäß nicht selten
vorgeschrieben oder sogar wesentliches Ziel. Welche Rolle spielt
ESG für Stiftungen & NPOs allgemein? Und wie wirkt sich das
aktuelle Umdenken bei Rüstungswerten und auch bei Atomenergie
aus? – Wichtig in der Betreuung von Stiftungen und NPOs sind die
Beratung und der Wissenstransfer. Nicht selten sind die
Verantwortlichen ehrenamtlich tätig. Welche Möglichkeiten gibt es
hier zu deren Unterstützung? – Schließlich: Abhängig vom
Anlegertyp finden sich auch Überschneidungen zu privaten
Anlegern. Welche sind das? Was können in solchen Fällen private
Anleger aus der Kapitalanlage von Stiftungen und NPOs für sich
mitnehmen? Und wo unterscheiden sich deren Spielräume?